Что такое спред, его виды и роль в трейдинге
Фондовый рынок – это место, где опытные и начинающие трейдеры могут продать ценные активы или осуществить выгодную покупку акций, что позволяет им получать стабильную прибыль.
Именно поэтому регулярная торговля на инвестиционном рынке или фондовой бирже становится все более распространенным видом деятельности для многих инвесторов. Основной задачей опытного участника торгов является покупка акций по низкой цене с целью их продажи, когда стоимость возрастет. В таком случае брокеры и инвесторы зарабатывают на разнице котировки ценных бумаг. Для данного вида деятельности уместен термин спред (spread).
Что такое спред, а также как выгодно вложить финансы и увеличить продажи со спредом, вы сможете узнать в данной статье.
Что такое спред на рынке и на бирже
Обратить внимание на то, что такое спред полезно, как профессиональным, так и опытным трейдерам, поскольку учитывая спреды в биржевой торговли можно достичь высокого результата и получить максимальную прибыль от вложений опираясь на разность цен и разницу котировок ценных активов. На спреде также можно получить рибейт, который станет компенсацией в случае провала в торговле.
Спред (spread) – это понятие, обозначающее разницу между ценами на акции, которые устанавливает покупатель и реализатор на протяжении торговой сессии.
Например, если участник торгов хочет выгодно приобрести актив, он ищет ценные бумаги, которые оценивают ниже всего. Если наиболее низкая цена на рынке составляет 500 рублей за акцию, покупатель приобретает ее, поскольку она является самой выгодной. Другой участник торгов (продавец) намерен продать акции за 520 рублей и если более выгодные предложения отсутствуют, данная стоимость является оптимальной. Разница между данными цифрами называется спредом, что составляет 20 рублей.
С точки зрения опытных трейдеров, спреды (разница между ценами продуктов) – это один из инвестиционных инструментов, с помощью которого можно осуществлять торги и выгодно зарабатывать с помощью котировок.
Покупайте акции, облигации, валюту, ETF. Открытие счета на бирже 0 ₽. Комиссия за сделки от 0,025%
Спреды на фондовом рынке
Фондовый рынок - это площадка, на которой проводятся торги, в результате чего участники вкладывают свои финансы в выгодные инвестиции. Здесь можно осуществлять, как продажу, так и покупку ценных активов.
Процесс торговли на фондовом рынке предполагает торг, в результате которого продавец может снизить цену на ценные активы, а покупатель повысить ее и прийти к обоюдному согласию по-поводу стоимости акций. В таком случае спрэд подходит к оптимальной цифре.
Период, на протяжении которого стороны пытаются сотрудничать на выгодных для всех условиях, чтобы разница была оптимальной, называется календарный спред. В таком случае участники рынка выбирают стандартную тактику торговых отношений, при которой выставляют на продажу краткосрочные активы и стремятся приобрести долгосрочные опционы.
На практике в торговле можно определить два вида спредов в случае торговли на фондовом рынке:
горизонтальный спред предполагает, что продавец и покупатель устанавливают одинаковую цену на покупку ценных бумаг;
диагональный спред – это явление, в котором стоимость активов отличается.
Осуществить сделку купли-продажи активов на фондовом рынке возможно только после того, как условия покупки (цена) и величина спреда (разница) удовлетворяют всех участников. Также, согласно установленным нормам торговли на рынке, размер спреда имеет четкие ограничения и если одна из сторон их нарушает, лот автоматически аннулируется.
Спреды на инвестиционной бирже
В торговле на фондовой Форекс бирже ключевую роль играет реализатор ценных активов, поскольку величина спреда зависит от него. Поскольку продавец пытается осуществить продажу акции по цене, которая превышает рыночную, покупатель также повышает стоимость, чтобы спред (разность цен на рынках) оставался на стабильном уровне.
Данная схема работает и в обратном порядке, поскольку если реализатор понимает, что по установленной цене акции не будут интересны покупателю на Форекс бирже, он снижает стоимость продукта.
Среднестатистический размер спреда на Форекс бирже, который фиксируют брокеры колеблется на уровне от 10 до 50 копеек, однако участники фондовой биржи измеряют разницу в ценах, не в денежном эквиваленте, а в пунктах.
Виды спреда
Поскольку спред (spread) - это определенная разница между ценами заявок, которую устанавливают продавец и покупатель в биржевой торговле, он может быть как плавающий, так и фиксированный. Виды спреда имеют несколько отличительных характеристик.
Фиксированный спред
Фиксированный спред – это разница в стоимости ценных бумаг, которая всегда остается стабильной. На величину спреда в данном случае не влияют такие параметры, как изменения курса иностранной валюты, соотношения понятий спроса и предложения на рынке и другие факторы.
Благодаря фиксированному спреду, участники рынка могут предварительно рассчитать доход от предполагаемой сделки и оценить риски покупки ценных активов. В результате профессионального анализа текущей и будущей ситуации на инвестиционном рынке, размер спреда может меняться, однако изменить его может только брокер, работающий на бирже.
Фиксированный спред всегда остается стабильным, поэтому он является наиболее подходящим для сделок на Форекс бирже, которые заключаются автоматически или если осуществляется маржинальная торговля на рынках (CFD). В таком случае размер разницы в ценах прописывается в договоре между участниками торгов и не меняется до окончания сделки.
На практике это играет важную роль в торговле CFD на Форекс бирже, потому что с фиксированными спредами обе стороны могут получить стабильность в проведении сделки.
Плавающие спреды
Плавающий спред отличается лишь относительной стабильностью, которую обязаны регулировать сотрудники фондовой биржи. Однако, это не значит, что цифра спреда всегда остается фиксированной, поскольку на нее могут повлиять следующие факторы:
изменение курса иностранной валюты;
колебания соотношений спроса и предложения на рынке;
общая экономическая ситуация в стране;
приостановление развития компаний, акции которых есть в продаже.
Данные факторы могут повлиять на спред и стать причиной его роста или уменьшения (спред может определяться в разброс).
Несмотря на то, что плавающий спред нельзя назвать стабильным, он имеет большое влияние на рынок и позволяет профессиональным участникам получить максимальный доход от сделок. В периоды высоких колебаний спред может достичь 40-50 пунктов, что скажется на разнице между ценами при заключении сделок. В относительно спокойное время размер спреда достигает 4-5 пунктов.
Что влияет на размер спреда?
Помимо того, чтобы узнать, что такое спред, необходимо разобраться в причинах, которые влияют на разность в ценах на финансовых рынках. Существует множество факторов, которые оказывают влияние на размер плавающего спреда.
Наиболее распространенные из них:
Величина сделки. Если участники торгов заключают крупную сделку на большую сумму, это может повлиять на размер спреда, поскольку такой договор тянет за собой различные комиссии и другие брокерские расходы.
Ликвидность ценных бумаг. Спред может меняться в зависимости от того, насколько актив востребован среди покупателей на данный момент.
Изменение курса валют. Колебания в международной экономике и политической ситуации внутри государства могут привести к изменению курса валют, что повлечет за собой увеличение спреда.
Партнерские программы. Если сделка предполагает участие в партнерских программах, то спред становится премиальным бонусом, который получают участники, совершающие покупку или продающие актив.
Кроме этих, есть и другие факторы, которые могут повлиять на то, что спред может резко измениться (геополитическая ситуация в стране, изменения соотношения спроса и предложения на фондовом рынке), однако, они не так существенны, поэтому начиная торги при оценке рисков и расчете прибыли, необходимо в первую очередь учитывать все вышеперечисленные причины.
Как работать со спредом
Работать со спредом может как начинающий трейдер, так и профессиональный брокер. Вначале активной деятельности на фондовой бирже, участнику торгов предоставляется таблица с данными, где указаны все цены установленные продавцами и покупателями активов. На основе этой таблицы можно определить размер спреда, а также вычислить его колебания.
Позиции на рынке, которые выставлены на продажу могут иметь спред, обозначенный определенными рамками (верхние и нижние показатели изменения цены). Если активы ликвидные, их спред будет наиболее близок к установленному отрезку, однако неликвидные ценные бумаги будут иметь завышенный спред.
Участники торгов могут самостоятельно изменить спред, если внесут в таблицу собственные данные по ценам того или иного актива. После этого общая ситуация на рынке изменится, что приведет к колебанию спреда.
Учитывая данные с представленной таблицы, можно провести подробную аналитику и сопоставив информацию об изменениях спреда, вычислить возможную прибыль от покупки или продажи активов.
Можно ли уменьшить спред
Уменьшение, как и увеличение спреда доступно каждому трейдеру. Для этого ему необходимо выставить в таблице лимитные заявки, которые должны исполниться за определенный период времени. Такие заявки закрываются автоматически, если актив покупают по установленной или более высокой стоимости.
Однако лимитные заявки могут не исполнятся, поскольку цена активов меняется ежечасно. Это происходит из-за изменений общей ситуации на рынке, в результате скачка курса иностранной валюты или колебаний соотношения спроса и предложения. В таком случае уменьшить спред невозможно.
Как учитывать спред?
Трейдеры вправе выбирать те стратегии торговли, которые на их взгляд считаются наиболее выгодными. Тем, кто предпочитает краткосрочные покупки ценных активов с целью продать их по более выгодной стоимости, подойдет плавающий спред, поскольку так они получают больше шансов, что разница между ценами увеличиться и продажа ценных бумаг принесет двойную прибыль.
Однако трейдерам также нужно учитывать, что под влиянием некоторых экономических факторов спред может измениться в другую сторону, что значит уменьшение цены активов и возрастания стоимости посреднических услуг. В таком случае трейдер потеряет часть прибыли, однако, эта ситуация выгодна для брокера, который сможет заработать на разнице в стоимости покупки и продажи активов.
Что нужно для того, чтобы получить рибейт (возврат спреда)?
Неопытные трейдеры могут получить выгоду на бирже даже в случае, если сделка прогорит. В таком случае они могут рассчитывать на рибейт – компенсацию от брокеров в виде спреда (разницы в цене). Получить рибейт может, как профессиональный трейдер, так и новичок, который только учиться делать выгодные вложения.
Данная компенсация может быть:
фиксированной – размер установлен биржей (выражается в денежном эквиваленте);
плавающей – размер постоянно меняется в зависимости от влияния различных экономических факторов (выражается в процентах).
В зависимости условий работы на бирже, на которой торгует трейдер, компенсацию можно получать, как ежедневно, так и раз в неделю или месяц.
В сделках, которые предполагают рибейт есть 3 участника:
трейдер – участник, который посещает фондовый рынок с целью сделать выгодные инвестиции;
брокер – посредник, отвечающий за оформления сделок (торговля с брокером предполагает выплату комиссии за посреднические услуги);
рибейт-сервис – платформа, позволяющая получить рибейт (компенсацию за торги на Форекс бирже).
После заключения договора с брокером, трейдер регистрирует личный кабинет на сайте рибейта и привязывает к своему аккаунту брокерский счет, на который должны поступать выплаты. Участник торгов сможет получать рибейт даже в случае, если сделка прогорит или окажется неприбыльной.
Рибейт-сервисы имеют массу преимуществ, как для трейдеров, так и для брокеров:
возможность получения компенсации до 100% спреда;
оптимальные условия рибейта позволяет рассчитывать на прибыль даже от невыгодной сделки;
сотрудничество с проверенными брокерами-партнерами, имеющими лицензию на финансовую деятельность, многолетний опыт работы, положительные отзывы от клиентов, которые помогут провести детальный обзор рынка;
возможность обратиться за консультацией к юристу рибейт-сервиса и в круглосуточную службу поддержки клиентов;
возможность стать участником партнерской программы, что позволяет получить дополнительный доход.
Процесс получения рибейта (rebate)
Для регулярного получения рибейта, трейдеру требуется:
Авторизоваться в рибейт-сервисе. Для этого необходимо заполнить короткую анкету, где указать личную информацию и паспортные данные.
Просмотреть условия работы рибейт-сервиса и дать согласие на обработку личных данных.
Посмотреть список брокеров-партнеров, которые сотрудничают с данным рибейт сервисом. Трейдер может заключить договор с одним или несколькими брокерами.
Выбрав брокера, трейдер должен заключить договор с ним и открыть специальный брокерский счет.
После пополнения баланса, необходимо указать номер своего брокерского счета в персональном кабинете рибейт-сервиса.
Пройдя несколько простых этапов, трейдер начнет получать рибейт уже после заключения первой сделки. Сумма рибейта по спредах будет зависеть от условий, выставленных рибейт-сервисом, поэтому прежде чем регистрироваться, необходимо тщательно прочитать договор о начислениях компенсации (возврата спреда).
Похожие статьи
В этом блоке мы подобрали для вас статьи по схожей тематике
